金银分析09月30日

2021-10-01

英皇金融集团金汇即发NM23: 环球分析09月30日

因美元指数登上 1 年以来最高水准 黄金价格连续第二日收低

昨日回顾

周三交易，黄金价格连续第二日收低，系因美元指数登上 1 年以来最高水准，导致黄金跌至 3 月下旬以来最低收盘价。黄金价格下跌 14.60 美元或 0.8%，收每盎司 1722.90 美元，为 3 月 31 日以来交易最活跃期货最低收盘价。ICE 美元指数周三上升 0.6%，但本周迄今上升 1.1%，过去一季增幅达 2.1%，对贵金属价格构成压力。周二，黄金与其他不孳息的金属承压，系因 10 年期公债殖利率上升至 6 月 25 日以来最高水准，30 年期公债殖利率则登上 7 月 1 日来最高。周三黄金交易之际，全球股市也试着从抛售中反弹，道指和 S&P 500 指数小涨作收。

美股盘后

周三华尔街受到通膨危机、恒大违约风暴、美国债务上限问题影响，10 年期美债殖利率震荡，美元延续涨势，科技股再度陷入困境，美光股价疲软，那指小幅收黑，费半指数延续昨日跌势，收黑 1.5%。10 年期美债殖利率周二触及 1.567% 高位后，周三该殖利率走势震荡，早盘一度回落 1.50% 以下，接着午盘反弹至约 1.54%，尾盘又回落至 1.52% 左右。政经消息，美国国会必须在 10 月 18 日前解决债务上限问题，否则美国正面临史上首度债务违约，美国众议院周三以 219 比 212 票通过一项暂停举债上限的法案草案，但共和党料将在参议院搁置该计划，目前尚不清楚民主党将如何避免违约。美股道琼指数上涨 90.73 点，或 0.26 %，收 34,390.72 点。那斯达克指数下跌 34.24 点，或 0.24%，收 14,512.44 点。普 500 指数上涨 6.83 点，或 0.16%，收 4,359.46 点。费城半导体指数下跌 50.5 点，或 1.53%，收 3,263.8 点。

基本分析

美元对主要货币周三连四日升值并站上一年高点，投资人对联准会 (Fed)11 月开始缩减购债的预期转浓，并预测可能在 2022 年底升息，即使华府陷入举债上限僵局也未受影响。追踪美元兑六种主要货币走势的 ICE 美元指数 (DXY) 最高攀抵 94.435，是去年 9 月底以来最高，纽约尾盘报 94.404，上涨 0.7%。被视为一种避险货币，这几天由于投资人担心全球经济趋缓之际，Fed 却即将收回货币支持，也担忧能源价格高涨、美债殖利率攀升，带动 DXY 攀高。美国再度面临债务违约和政府关门的威胁，目前联邦政府拨款将在周四到期，借款授权预估 10 月 18 日耗尽，而据美国国会预算办公室 (CBO) 预估，10 月底到 11 月初之间达到债务上限。美元指数报 94.3710。

油价动向

周三交易，原油期货价格在震荡交易中收低，系因 EIA 数据显示，美国原油库存 8 周来首次攀升，且美元指数上升至约莫 1 年来最高水准。WTI 原油期货价格下跌 46 美分或 0.6%，收每桶 74.83 美元。

※ 参考资料：英皇金汇即发网站新闻 www.nm23.com

今日公布的经济资料

20:00 德国9月CPI月率初值

20:30 美国至9月25日当周初请失业金人数

20:30 美国第二季度实际GDP年化季率终值、实际个人消费支出季率终值、核心PCE物价指数年化季率终值

21:45 美国9月芝加哥PMI

22:00 美联储威廉姆斯参与讨论

23:00 美联储博斯蒂克就经济发表讲话

入市策略：

全球最大黄金上市交易基金(ETF)截至09月30日持仓量为990.03吨，较上日持平，本月止净减持10.23吨。美联储主席鲍威尔本周稍早在讲话中提及，疫情反弹减缓了美国经济复苏的步伐，但现实情况已经几乎满足美联储缩减购债规模的条件。费城联储主席裁哈克表示，“很快就会开始缓慢而有序地”缩减购债规模。美联储官员戴利预计，今年年底将达到缩债标准。受到央行官员讲话及美联储青睐的通胀指标在8月的表现的影响，市场预期美联储将早于预期升息，美债收益率上升，导致金价持续下跌，以及美元走高，周三，金价大幅下挫，较日内高位1745.38美元/盎司回落近24美元，现货黄金最终收报1726.34美元/盎司。